Мы в соц.сетях
Главная » Аналитика » Почему криптовалютные биржи разрабатывают собственные блокчейны?
Почему криптовалютные биржи разрабатывают собственные блокчейны?
Опубликовано 29.04.2020

17 апреля криптовалютный биржевой оператор Binance выпустил Whitepaper, описывающий внутреннюю работу нового блокчейна со смарт-контрактами, через год после первого запуска нативного блокчейна Binance Chain (BC). Новый блокчейн, получивший название “Binance Smart Chain” (BSC), будет работать как смарт-контрактный слой параллельно с существующим блокчейном, говорится в сообщении компании.

Блокчейны от бирж Binance, Huobi, Okex

“Формирующийся тренд биржевых платформ для создания блокчейнов – это движение бирж по укреплению своих позиций в качестве лидеров отрасли и, в некотором роде, “построение рва” вокруг своего бизнеса”

Процитируем фразу из блога Binance:

“Это инновационное решение обеспечивает функциональную совместимость и программируемость виртуальной машины Ethereum (EVM) с Binance Chain. Как Binance Chain, так и Binance Smart Chain позволят осуществлять переводы и другие виды коммуникаций благодаря встроенной функциональной совместимости”.

Несмотря на то, что биржа настаивает на том, что BSC не призвана конкурировать с Ethereum, который в настоящее время является крупнейшей платформой смарт-контрактов, новая платформа смарт-контрактов Binance должна иметь более высокую производительность по сравнению с Ethereum в определенных областях, включая более быстрые и дешевые транзакции, говорится в Whitepaper.

Последняя “Белая Бумага”  (Whitepaper) Binance в области развития блокчейна – это только одно из подобных объявлений от криптовалютных бирж.

С тех пор как в апреле 2019 г. компания Binance запустила свою собственную блокчейн сеть, по крайней мере три другие ведущие централизованные биржи объявили о том, что они разрабатывают свой блокчейн.

В феврале биржа OKEx объявила о том, что ее собственный блокчейн OKChain переходит в тестовый режим. Криптообменная биржа с офисом в Мальте впервые обнародовала информацию о том, что она разрабатывает блокчейн, а также децентрализованную биржу (DEX), построенную на основе, в марте 2020 года.

“OKChain – это коммерческая публичная сеть, разработанная компанией OKEx самостоятельно, и она уже на 100% открыта, чтобы обеспечить эффективную, бесплатную и безграничную экосистему с добавленной стоимостью для всех партнеров нашей экосистемы”, – сказал Джей Хао, генеральный директор OKEx. “Кроссчейн и технология ‘OpenDEX’ позволяют нам продвигать наше видение ‘Commercial Chain Alliance’, чтобы способствовать значительному развитию индустрии блокчейн.“

В марте биржа Huobi также объявила, что её блокчейн переходит в тестовый режим, почти через два года после того, как Сингапурская биржа впервые рассказала о планах по разработке собственного блокчейна. Компания Bithumb, базирующаяся в Южной Корее, также разрабатывает собственный блокчейн, согласно объявлению, опубликованному в ноябре 2019 года.

Также напомним, что биржа Gate.io также разрабатывает свой блокчейн Gatechain.

Некоторые участники криптоиндустрии рассматривают возникающую тенденцию как угрозу децентрализации, которая является основной особенностью публичных блокчейнов.

Зачем биржам свои блокчейны?

Биржи являются одними из крупнейших бенефициаров роста популярности криптовалют. Они играют важную роль в качестве точки входа в мир криптовалют, и многие из них построили на его базе многомиллионный бизнес.

По сообщениям, базирующаяся в Соединенных Штатах криптовалютная биржа Coinbase имела поступлений в 2018 году в размере почти 1,3 млрд. долл. Согласно новостям на веб-сайте The Block, оценка совокупной прибыли Binance достигла 1 млрд. долл. по состоянию на 30 сентября 2019 года. The Block пришел к этой цифре, основываясь на процедурах обратного выкупа токенов.

По сути, формирующийся тренд биржевых платформ для создания блокчейнов – это движение бирж по укреплению своих позиций в качестве лидеров отрасли и, в некотором роде, “построение рва” вокруг своего бизнеса. Таково общее мнение специалистов из области криптовалют и блокчейна.

Разработав свой собственный блокчейн, биржи криптовалют смогут увеличить свою долю рынка и работать более эффективно, по словам Кена Мисумы, директора по маркетингу компании Quras. Quras – платформа смарт-контрактов, которая нацелена на то, чтобы предоставить потребителям и предприятиям свободу устанавливать уровень конфиденциальности своих транзакций.

“Биржи цифровых активов стараются привлечь как можно больше трейдеров, чтобы увеличить свою пользовательскую базу, что является основным драйвером их прибыли”, – сказал Мисума. “Разработка блокчейна позволяет бирже иметь больше гибкости с точки зрения удобства использования и торговли, предлагая перспективное решение без централизованного оператора”.

Уго Реноден, генеральный директор LGO, институциональной криптовалютной биржи, расположенной в Европе, затронул вопрос о том, как наличие блокчейна может помочь биржам стать более эффективной.

“В операционном плане это значительное сокращение расходов, так как многие операции и движения средств – ввод, вывод или расчеты – могут быть автоматизированы с помощью смарт-контрактов”, – сказал он. “И поскольку блокчейн снижает общие затраты на листинг криптовалюты, выпущенной в сети, можно утверждать, что он позволяет биржам листить все больше и больше активов с меньшими затратами”.

По мере того как технология блокчейн и криптовалютное пространство будут продолжать развиваться, будет выпускаться все больше цифровых активов. В результате увеличение количества криптовалютных активов приводит к тому, что к бизнесу, связанному с управлением биржей, будут предъявляться более высокие требования.

До того, как биржи начали строить свои блокчейны, новые проекты выпускали цифровые активы через публичные блокчейны, такие как Ethereum. Затем эти проекты стремятся залистить свои цифровые активы или токены на различных биржах. Держатели токенов и трейдеры имеют возможность гибко торговать ими на различных биржах, где они котируются. Однако такая гибкость означает, что биржи сталкиваются с постоянным риском перетекания своей пользовательской базы к конкурентам, что может привести к снижению доходов.

Помимо конкуренции со стороны других централизованных бирж, растущую угрозу представляет появление децентрализованных сервисов.

Развивая свой блокчейн, на который приглашаются проекты по выпуску цифровых активов, биржа с большей вероятностью сохранит объемы торгов – важнейший параметр качества биржи.

Тем не менее, принципы, на которых строятся криптовалютные биржи, отличаются друг от друга и потенциально указывают на те области в криптовалютной индустрии, которые считает актуальными и хочет развивать.

Биржевые блокчейны от централизованных бирж защищают текущий бизнес бирж

Блокчейны помогут усилить позиции текущего бизнеса бирж

Binance Chain – ставка на будущее криптовалютных бирж

В то время как разработка специального блокчейна со смарт-контрактами дает возможность конкурировать с Ethereum, Binance, похоже, сосредоточена на увеличении своей доли на рынке криптовалютных бирж.

Whitepaper BSC подтверждает, что DEX является “основным фокусом” нативного блокчейна, что свидетельствует о том, что разработка платформы со смарт-контрактами является скорее дополнением к DEX, чем к чему-либо еще.

“Концентрация на предоставлении удобной площадки для эмиссии и торговли цифровыми активами также накладывает ограничения. Наиболее востребованной функцией Binance Chain является программируемая расширяемость, или просто функции смарт-контрактов и виртуальной машины. Эмитенты и владельцы цифровых активов с трудом добавляют новые децентрализованные функции для своих активов. Также проблематично совместно управлять деятельностью таких проектов”, – говорится в “Whitepaper BSC”.

Еще одним признаком того, что Binance делает ставку на будущее бирж, является февральский запуск Binance Cloud – облачного решения для бирж. С его помощью компания предлагает любому желающему возможность запустить криптовалютную биржу, которая использует инфраструктуру основной биржи. Генеральный директор Changpeng Zhao, известный в криптовалютном пространстве как CZ, оценивает, что облачные услуги станут источником дохода компании через пять лет. Ликвидность – одно из обещаний облачного решения. Обещание в какой-то степени застраховано разработкой собственного блокчейна, так как блокчейн позволит добавлять ликвидность благодаря нативным токенам.

Для получения максимальной скидки 10% в секции фьючерсов на Binance введите Реферальный код Futures:

cryptomarkets

Если вы ещё не зарегистрированы на платформе деривативов Binance, то для получения скидки перейдите по ссылке:

OKChain – ставка на децентрализованные финансы

Следуя по стопам Бинанса, биржа OKEx сначала тоже переехала на Мальту. Похоже, что OKEx становится немного двойником со своим намерением разрабатывать нативный блокчейн после соответствующего решения биржи Binance. Тем не менее, OKEx настаивает на том, что ее собственные усилия по созданию блокчейна не являются копированием.

“OKChain не копирует Binance”, – сказал представитель “OKEx”. “У нашего блокчейна совершенно другое видение и позиционирование, чем у Binance Chain, и мы на самом деле работаем над различными продуктами”.

Видение OKChain заключается в том, чтобы стимулировать рост децентрализованных коммерческих приложений, в частности, в направлении финансовой сферы.

“Мы считаем, что децентрализованное финансирование является ключом к глобальному охвату финансовыми услугами и финансовой свободе для всех. Вот почему мы стремимся показать силу DeFi”. Сказал CEO биржи Джей Хао в блоге при анонсе тестнета. “OKChain – это огромная веха для нас, означающая, что теперь мы можем обеспечить открытую, недорогую и автономную экосистему для всех, чтобы каждый мог пользоваться преимуществами, которые приносит блокчейн и децентрализация”.

Остается неясным, как биржа планирует использовать свой блокчейн для участия в DeFi-пространстве.

В настоящее время OKEx продолжает серьезно относиться к своему биржевому бизнесу, сказав, что DEX будет первым приложением при запуске OKChain. По сравнению с компанией Binance, которая “строит свой собственный блокчейн и создает DEX, мы строим финансовую инфраструктуру, и DEX OKEx является лишь одним из приложений на OKChain”, – добавил представитель “OKEx”.

OKEx говорит, что это позволит пользователям создавать и настраивать свои собственные DEX на OKChain.

Кроме того, OKChain сразу поддерживает развертывание смарт-контрактов, в отличие от биржи Binance, которая только что объявила о разработке отдельного блокчейна для смарт-контрактов.

Huobi хочет захватить традиционные финансы

В то время как другие криптовалютные биржи избегали регуляторов, Huobi решила построить отношения с правительством Китая. В декабре прошлого года Хуоби объявила о присоединении к возглавляемому правительством альянсу блокчейна. Биржа стремится развивать свои отношения с регуляторами, а затем и с финансовыми предприятиями, соблюдая требования комплаенса для своего блокчейна.

“DeFi стал одним из наиболее перспективных применений технологии блокчейн, но его будущее требует от обеих сторон – регуляторов и предприятий – совместной работы по установлению стандартов и руководящих принципов новой децентрализованной экономики”, – сказала Киара Сунь, вице-президент по глобальному бизнесу Huobi Group. “С блокчейном Huobi мы хотим обеспечить децентрализованную структуру, которая облегчает сотрудничество в масштабе всей отрасли, что имеет решающее значение для широкого внедрения DeFi”.

Huobi Chain позволит регуляторам участвовать в сети в качестве валидаторов через функцию регуляторного узла. В прошлом году Федеральный резервный банк Бостона выпустил “Whitepaper”, в которой подробно описаны концепции “надзорного узла” для on-chain надзора и регулирования (“supervisory node” for on-chain regulatory surveillance).

Общий знаменатель: токен в блокчейне

В то время как блокчейны от бирж настраиваются на различные части криптовалютного пространства, все они могут извлечь выгоду из повышения стоимости их нативного токена, если их ставки окупятся.

Биржевые токены, которые изначально использовались для оплаты торговых и листинговых сборов, в настоящее время превращаются в монеты, которые имеют функции в самом блокчейне. Это расширяет удобство использования и, потенциально, ценность этих токенов.

На самом деле, это может дать компаниям, стоящим за каждой сетью блокчейн, сильный рост ценности, считает генеральный директор SKALE Labs Джек О’Холлеран.

“Коэффициенты оценки для бирж, в основе которых лежат биржевые комиссии, значительно ниже, чем мультипликаторы для крипто-активов”, – сказал О’Холлеран, чей стартап создает решение по масштабируемости для Ethereum. “В качестве простого примера, если биржа зарабатывает 100 миллионов долларов в год на комиссионных, они могут получить 5-7-кратный мультипликатор на свою стоимость, то есть, с точки зрения акционерного капитала, они стоят 500-700 миллионов долларов.

Если они выпускают токен, который используется для оплаты транзакционных сборов, то этот токен может стоить несколько миллиардов с полностью размытой перспективой получения такой же суммы дохода”.

Сигнал тревоги для децентрализации

Неясно, сколько власти будут иметь централизованные биржи надо своими блокчейнами, и это вызывает вопросы о том, насколько децентрализованными будут эти сети. “Один из главных недостатков заключается в том, что построенные биржами сети, как правило, не являются по-настоящему децентрализованными, а децентрализация является одним из наиболее ценных аспектов технологии блокчейн”,  – сказал Мисума.

После выхода Whitepaper Binance Smart Chain Том Шонесси (Tom Shaughnessy) из Delphi Digital, криптовалютная фирма, занимающаяся исследованием активов, повторила аналогичные опасения в интервью Cointelegraph. “Централизованные блокчейны каждый раз упускают один момент. Смысл не в том, чтобы предлагать более дешевые транзакции, любой может сделать это, используя Amazon Web Services, а в том, чтобы способствовать совместному развитию проектов силами разработчиков со всего мира, которым нравится работать вместе, не имея централизованных надзирателей”.

Статья на основе материалов Forbes.

  • Наша методика расчета рейтинга учитывает следующие параметры: объем торгов за 24 часа, индекс доверия и соотношение числа положительных отзывов к общему числу отзывов.